جدول المحتويات:
- السيطرة على المخاطر أمر بالغ الأهمية
- كيف بدأت تداول عقود S&P الآجلة
- تحليل التداولات
- رولر كوستر للتجارة
- سبب ظهوره للعمل
- عدم اليقين من التداول
- حتى معالجات السوق يتعرضون لخسائر كبيرة
- تجنب تعطل الفلاش
- ماذا تعلمت؟
أحب تداول العقود الآجلة لمؤشر S&P 500 E-mini نظرًا لأنها طريقة أكثر تنوعًا لتداول الأسهم. لست بحاجة إلى التركيز على ما يحدث مع شركة معينة. مجرد معرفة عامة إلى أين يتجه السوق ، ككل ، أمر مفيد.
أيضًا ، يتم التعامل مع تداول العقود الآجلة بشكل أفضل من الناحية الضريبية لأن مصلحة الضرائب تسمح بفرض ضرائب على 60٪ من المكاسب على أنها مكاسب طويلة الأجل حتى لو احتفظت بها لمدة دقيقة واحدة فقط! كما يتطلب موارد أقل لشراء عقد آجل مما يتطلبه لامتلاك القيمة المعادلة في الأسهم.
ينطبق منطق عدم اليقين الذي سأناقشه على أي استراتيجية تداول. لذلك إذا كنت تفضل الأسهم الفردية أو المحافظ مع صناديق الاستثمار المتداولة ، فستساعدك هذه المقالة أيضًا.
أحب استخدام مخططات الشموع اليابانية مثل هذا الرسم البياني فقط للحصول على صورة مرئية عن اتجاه السوق.
المؤلف - لقطة شاشة
السيطرة على المخاطر أمر بالغ الأهمية
هناك شيء مهم يجب فهمه: إن العقود الآجلة لمؤشر S&P 500 E-mini ذات رافعة مالية عالية. عقد واحد يعادل 500 سهم من مؤشر S&P (الرمز: SPY). لذلك أنت بحاجة إلى معرفة كيفية التحكم في المخاطر الخاصة بك. لا يمكنك أن تدع العاطفة ترشدك. ولا يمكنك أن تكون جشعًا ، لأن ذلك سيجعلك تفسد تداولاتك.
عندما بدأت تداول عقود S&P الآجلة ، كنت دائمًا أحمي نفسي بأوامر وقف الخسارة في كل صفقة. قررت أن أقصر خسائري على 200 دولار وأن أترك الفائزين لديّ يتقدمون قليلاً ، لكنني جني الأرباح بسرعة قبل أن يتحول مرة أخرى.
يسمى جني الأرباح الصغيرة من الحركات الصغيرة المضاربة. يمكن عمل المضاربة في أي اتجاه ، لأعلى أو لأسفل. فقط جني الربح من الحركة ، طالما اخترت الاتجاه الصحيح. لكن هذا هو المكان الذي يصبح فيه عدم اليقين مشكلة.
كيف بدأت تداول عقود S&P الآجلة
عندما بدأت ، اعتقدت أن هذا سيكون شيئًا مؤكدًا بشكل معقول. لقد استنتجت أن كل صفقة لديها فرصة 50/50 لتذهب في مصلحتي. هذا هو الحال مع شراء الأسهم. الاحتمالات متوازنة إلى حد كبير.
لذلك إذا فرضت أن تكون نصف تداولاتي محدودة بخسارة 200 دولار بينما سمحت في نفس الوقت لنصف تداولاتي بتحقيق أكثر من 200 دولار ، أعتقد أنني سأكون في الجانب الإيجابي معظم الوقت.
هذا لم ينجح. لقد توقفت نصف الوقت.
وفي النصف الآخر من الوقت ، تلك التداولات التي ارتفعت عالياً ، تعود دائمًا إلى النقطة التي حصلت فيها للتو على ربح 200 دولار.
لعدم الرغبة في إعادة كل شيء ، كان لدي قاعدة أخرى ، عندما يبدو أن التجارة الجيدة بدأت في التراجع ، اخرج بينما لا يزال لدي مكسب.
حسنًا ، مع كل ذلك ، يمكنك أن ترى أنني في المتوسط كنت أكسب 200 دولار في نصف الوقت وأخسر 200 دولار في نصف الوقت.
بسبب الانضباط الصارم وإدارة المخاطر ، لم أفقد المال أبدًا من خلال تداول العقود الآجلة. لكنني لم أكن أجني المال أيضًا.
يقوم بعض متداولي العقود الآجلة بأشياء كثيرة خاطئة عندما يبدأون ، لدرجة أنهم يخسرون كل أموالهم. إما أنهم يتاجرون بكميات كبيرة ، أو يتاجرون على الجشع ، أو يتركون العواطف تقف في طريقهم ، أو لا يستخدمون وسائل وقائية. من الضروري التعامل مع هذه الأشياء.
تحليل التداولات
بالنسبة لي ، كنت أحتفظ بسجل مفصل لجميع تداولاتي. بعد فترة ، كان لدي ما يكفي من البيانات للحصول على شيء كافٍ لتحليله.
بالنظر إلى كل صفقاتي الخاسرة ، اكتشفت أنني كنت على حق دائمًا. كل صفقة أوقفتني بخسارة 200 دولار قد تحولت لاحقًا وأصبحت ربح 200 دولار - معظمها في نفس اليوم ، وقليل في اليوم التالي. لكن لم يستغرق أي منها أكثر من 24 ساعة للالتفاف.
تماسك قليلا! قبل أن تركض وتجرب هذا بنفسك ، أحتاج أن أخبرك كيف تمر عملية الانتقال من مركز خاسر إلى فائز ، والمخاطر التي تنطوي عليها. لا توجد أشياء مؤكدة في التداول. إذا كان هناك ، فسيكون الجميع مليارديرات.
تضمنت العملية تقلبات شرسة. بدون توقف وقائي للحد من المخاطر ، وجدت أن التداولات الخاسرة ستذهب إلى حد كبير في الاتجاه الخاطئ قبل أن تستدير. لم يكن من غير المألوف الجلوس على ورقة خسارة قدرها ألف أو ألفي دولار ، قبل أن تستدير وينتهي بك الأمر مع ربح 200 دولار.
عندما اختبرت هذه النظرية ، قمت دائمًا بتقديم أمر إغلاق لأخذ 200 دولار فقط لأنني لا أريد أن أكون جشعًا. الجشع شيء تعلمت تجنبه من أجل التداول الناجح.
رولر كوستر للتجارة
إذن ماذا تعلمت؟ كنت دائما على حق. كل ما كان علي فعله هو الانتظار والتحلي بالصبر. لكن في المنتصف ، إنها أفعوانية - يجب أن نتحملها حتى ينجح هذا ، كما تخيلت. إذا لم يكن لدى المرء رأس مال تجاري يضمن مثل هذه المخاطر ، فلن يكون ذلك ممكنًا.
ما زلت أواجه قيودًا على المخاطر فرضتها على تداولاتي ، لكنني حددتها لإعطاء كل صفقة مساحة كبيرة للمناورة للذهاب من خلال ركوب الأفعوانية.
بناءً على تحليلي ، بدا الأمر وكأنني لا أستطيع أن أخسر طالما كنت على استعداد لتكبد خسائر كبيرة دون الذعر وسحب القابس أثناء مرور التجارة في تحولاتها.
هل هذا عملي؟ هل ستنجح في كل مرة؟ هل يمكن أن يكون صحيحًا أنني دائمًا على حق طالما أنتظر ذلك؟ هناك أسباب وراء نجاحها ، لكن من غير المؤكد تمامًا أنها ستكون متسقة. تابع القراءة لمعرفة السبب.
أفعوانية S&P في يوم واحد. تنتهي من حيث بدأت ، ولكن يتم جني الأموال عن طريق التداول بينهما.
المؤلف - لقطة شاشة
سبب ظهوره للعمل
لمعرفة ما إذا كنت قد عثرت على طريقة معقولة للتداول ، يجب أن أشرح أولاً لماذا يبدو أنني كنت على حق دائمًا.
كنت أتداول في حركات صغيرة في السوق ، آخذًا الخسائر والأرباح في نفس اليوم ، عادةً خلال أقل من ساعة ، من التقلبات الصغيرة في السوق في أي من الاتجاهين.
خلال مثل هذا الإطار الزمني الصغير ، يشهد السوق تقلبات طفيفة ثابتة. لا يتحرك بثبات في اتجاه واحد. حتى عندما يكون هناك اتجاه يمكن إدراكه ، فإنه لا يزال يتقلب داخل هذا الاتجاه.
لذلك عند التداول ضمن نطاق ضيق ، حتى عندما أكون مخطئًا في الاتجاه ، فقد نجحت جدًا في أن تجلب لي هذه التقلبات التجارة لتحقيق الربح ، طالما كنت صبورًا ، وأتداول على نطاق صغير ، وآخذ القليل من الأرباح بدلاً من الذهاب إلى المنزل.
أستطيع أن أرى أن هذا المنطق قد لا يصمد عند التداول على المدى الطويل لتحقيق مكاسب أكبر. يقوم بعض المتداولين الناجحين للغاية بإجراء صفقات تستمر لأشهر أو سنوات في كل مرة. هذه لعبة كرة مختلفة. يجب أن يكونوا على حق للأسباب الصحيحة.
يتيح التداول لتحقيق مكاسب صغيرة مأخوذة من تقلبات السوق دقيقة بدقيقة أن يكون المرء على صواب لأسباب خاطئة. لكن هل هذا ممكن؟
عدم اليقين من التداول
هل هذا شيء جيد؟ هل تعلمت حقًا شيئًا مفيدًا ، شيء يمكنني استخدامه لبقية حياتي في كسب المال؟
آسف لإحباطك ، لكنني لا أقول لك أن تفعل هذا. لقد درست المنطق والإحصاءات في أيام دراستي الجامعية ، وأدركت أن ما أعتقد أنني تعلمته من تجربتي في التداول هو مجرد غيض من فيض. أعلم أن هناك جزءًا أكبر من اللغز مخفيًا عن الأنظار.
كيف لى أن أعرف ذلك؟ بشكل رئيسي لأنه ، كما ذكرت سابقًا ، إذا كان هناك شيء مؤكد بالفعل ، فسيكون كل شخص من أصحاب المليارات.
إذن ما الذي أفتقده في منطقتي؟ كلمة واحدة: الشك!
قد يكون منطقي صحيحًا. لكن من الناحية الإحصائية ، لا تزال 50/50 فقط. إذا كنت سأضع ثقة كاملة في فكرتي وسمحت بحركات كبيرة في الاتجاه الخاطئ - معتقدًا أن السوق دائمًا ما يتحول - سيأتي اليوم الذي تكسر فيه هذه القاعدة ويستمر السوق في التحرك ضدي. لأنه لا يمكن أن يحدث، لكنه سوف يحدث.
انخفاض حاد لمدة ثلاث ساعات لمؤشر S&P.
المؤلف - لقطة شاشة
حتى معالجات السوق يتعرضون لخسائر كبيرة
ينجح العديد من المتداولين في تداول العقود الآجلة. وعندما تقرأ عن قصصهم ، كل واحد منهم عانى من خسارة كبيرة في وقت أو آخر.
الحيلة في النجاح هي الحد من تلك الخسائر وإبقائها صغيرة ، في حدود المعقول بناءً على مقدار رأس المال التجاري المتاح.
لقد تعلمت هذا ، وأكثر من ذلك بكثير ، من كتاب أوصي به لجاك د. شواغر. أجرى مقابلات مع العديد من المتداولين الناجحين المعروفين. يمكنك العثور على كتابه على Amazon: The Little Book of Market Wizards: Lessons from the Greatest Traders .
يشارك جاك شواجر الدروس المهمة التي تعلمها من خلال إجراء مقابلات مع بعض أفضل متداولي العقود الآجلة. لقد وجدت هذا عرضًا صادقًا دون ضجيج النجاح غير الواقعي الذي تدعي بعض الكتب الأخرى أنها تقدمه.
تجنب تعطل الفلاش
كما هو الحال مع أي تداول ، استخدم أمر إيقاف وقائي ، واجعله GTC.
أختار دائمًا الحد الأقصى للخسارة الذي أرغب في المخاطرة به ، وأضع أمر إيقاف عند هذا السعر. من الأفضل ألا تجعله قريبًا جدًا ، وإلا فسيتم إيقافك قبل الأوان. أستخدم التوقفات بشكل أساسي لتجنب تعطل الفلاش.
يمكنك حتى استخدام أمر الوقف المتحرك ، بحيث يتم تأمين نمو أرباحك مع ارتفاع السعر.
لا يدعم بعض الوسطاء أوامر الإيقاف على العقود الآجلة. إذا لم تكن لديك هذه الميزة ، أقترح عليك الحصول على وسيط آخر.
ماذا تعلمت؟
مهما فعلت ، كل ما تعتقد أنه يعمل في الوقت الحالي ، احتفظ دائمًا بالفكرة في الجزء الخلفي من عقلك بأنك تفتقد شيئًا ما في تفكيرك يمكن أن يتغير في أي وقت.
تذكر أنه بمجرد أن نشعر أننا اكتشفنا شيئًا يعمل مع التداول ، أو حتى الاستثمار طويل الأجل ، فإنه يمكن أن يتغير بسرعة. يمكن أن تتغير اللعبة قبل أن ندركها.
© 2014 جلين ستوك